Regras básicas do trading: as 5 que você não pode pular

Qualquer investimento é de alto risco. Ele dá um exemplo simples: você compra ações de uma empresa, a empresa quebra e você perdeu seu dinheiro. O trading de futuros, com alavancagem, é ainda mais arriscado.

Por isso, o dinheiro que você coloca no trading tem que ser dado como perdido desde o início. Perder US$ 1.000 sempre dói, mas não é a mesma coisa perder US$ 1.000 de que você não precisava e perder os US$ 1.000 com os quais ia chegar ao fim do mês, ou os que você tinha guardado caso o aquecedor quebrasse.

Nem empréstimo no banco nem cartão de crédito, nem mesmo quando o preço parece uma pechincha. Para ele, “acho que é a regra mais importante”, e ele a explica a partir da própria experiência.

No começo, ele teve uma fase muito boa que fez uma conta pequena crescer bastante. Depois, por não seguir as outras regras, perdeu tudo. Voltou a colocar dinheiro para recuperar o que tinha perdido, operando de forma cada vez mais agressiva. Quando o dinheiro acabou, usou o cartão de crédito e carregou essa dívida durante cinco meses em que mal chegava ao fim do mês. Sem recuperar nada.

O que ele descreve é um mecanismo psicológico muito comum. Depois de uma perda grande, você não quer começar do zero, quer recuperá-la, e isso leva você a arriscar mais justamente quando está operando pior. A conclusão dele sobre operar com dinheiro emprestado: “nunca dá certo”.

Seu primeiro objetivo não é multiplicar a conta. É que seus US$ 1.000 não virem zero. Só quando você consegue que suas operações ruins não esvaziem a conta faz sentido pensar em fazê-la crescer.

• Ninguém acerta todas as operações nem todas as análises. “Quem diz que acerta está mentindo para você”.
• A matemática joga contra: se você tem US$ 100 e ganha 200%, fica com US$ 300. Se depois perde 100%, fica com zero. Como ele resume: “ganhar, você pode ganhar infinito; perder, só pode perder 100%”.

Por isso ele acha mais importante aprender a limitar as perdas do que aprender a maximizar os ganhos.

Antes de abrir uma operação, você precisa saber três coisas:

1. Onde vai realizar o lucro.
2. Onde vai assumir a perda, ou seja, em que preço sua análise fica invalidada.
3. Quanto tempo você dá a ela antes de considerar que a ideia não funcionou.

O exemplo dele: você compra bitcoin a US$ 20.000 porque acha que vai subir até US$ 30.000. Se cair abaixo de US$ 18.000, essa alta já não é o mais provável, então você assume a perda e passa para a próxima operação.

E o plano é para ser cumprido. Se você colocou o stop em US$ 18.000, não vale movê-lo mais para baixo quando o preço se aproxima de US$ 18.500. Você o colocou ali por um motivo. Se mover, acaba assumindo mais perda do que tinha planejado.

Acontece com muita gente: a operação está no lucro, o preço não chega ao alvo, vira e a operação termina no prejuízo.

A solução dele: quando a operação já tem um lucro amplo e, se sua análise estiver correta, o preço não deveria voltar à sua entrada, mova o stop para o ponto de entrada. Na pior das hipóteses você não ganha, mas também não perde.

“Consigo dormir tranquilo à noite”.

As regras 3 e 4 podem virar um número antes de você abrir a operação. Coloque na calculadora de posição seu capital, quanto aceita perder, sua entrada e o stop do seu plano. Ela vai dizer que tamanho abrir para que, se o plano falhar, você perca isso e nada mais. Se essa perda não deixaria você dormir tranquilo, diminua-a.

Nenhuma calculadora resolve a regra 1: se o dinheiro da conta é o que você precisa para viver, o problema já existe antes de operar.

• Operar com o dinheiro das despesas do mês ou com o que você tinha guardado para imprevistos.
• Pegar um empréstimo ou usar o cartão de crédito porque o preço parece barato.
• Tentar recuperar uma perda grande com operações maiores. É o caminho que, segundo ele, o levou a se endividar.
• Entrar em uma operação sem saber onde vai sair, nem com lucro nem com prejuízo.
• Afastar o stop quando o preço se aproxima dele.
• Deixar uma operação com bom lucro voltar ao prejuízo sem ter movido o stop para a entrada.